네이버1 네이버(NAVER) 투자의견과 방향성 [광고의 빈자리를 채우는 NAVER] 3분기 매출액 2.44조원(+18.8% yoy), 영업이익 3,674억원(+11.2% yoy) 컨센서스(3,682억원) 부합전망 서치플랫폼(+2.1%yoy)은 국내 광고 시장성장 둔화가 이어지며 부진한 성장률을 기록할 전망 커머스(+41.5%yoy)는 GMV 성장률이 국내 커머스 시장 성장률을 상회하며 좋은 실적을 이어갈 전망. 주요 버티컬 커머스의 수수료 인상 효과는 4분기부터 반영될 것 콘텐츠(+81.5%)는 전분기 웹툰의 유료 이용자수 및 거래액 증가 효과가 3분기에도 이어짐 영업비용에서는 콘텐츠 관련 마케팅비 증가를 포함해 전반적인 비용증가로 마진율은 전분기 대비감소 국내 광고 시장의 더딘 회복세가 이어지며 기대했던 광고 매출 반등은 지연될 것이나, .. 2023. 10. 21. 이전 1 다음
